El artículo 11.8 LIS: por qué el ajuste fiscal del unit linked no se aplica en la práctica

El seguro de vida cubre el riesgo de supervivencia o fallecimiento de una persona física por lo que, en principio, su hábitat impositivo natural sería el impuesto sobre la renta de las personas físicas o el impuesto de sucesiones y donaciones, impuestos que nunca se aplican a las personas jurídicas. Sin embargo, hay situaciones específicas en las que una persona jurídica puede intervenir en seguros de vida, lo que modifica su tratamiento fiscal, como en el caso del unit linked y el Impuesto de Sociedades.

En particular, existen casos en los que una persona jurídica puede ser el tomador o beneficiario (nunca el asegurado) de un seguro de vida. Explicamos esos casos y cómo tributan en la práctica, con un ejemplo, en cómo tributa un unit linked en el Impuesto de Sociedades.

En este artículo nos centramos en una cuestión más técnica: qué aporta el artículo 11.8 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades, la norma pensada específicamente para estos seguros. Nuestra conclusión es que, con las normas contables actuales, este precepto no llega a aplicarse nunca.

La norma general

La Ley 27/2014, de 27 de noviembre, del Impuesto sobre Sociedades (LIS) es la que regula el impuesto que grava “la renta de las sociedades y demás entidades jurídicas” (art. 1). Dicha renta constituye la base imponible del impuesto y se calcula, de acuerdo con el artículo 10 LIS, en dos etapas:

1. a)   Se calcula el resultado contable de acuerdo con las normas mercantiles y contables aplicables.
2. b)   Se corrige dicho resultado aplicando las normas especiales contenidas en la LIS.

Esta estructura es clave para poder entender el funcionamiento del impuesto. No se aplican primero las normas de la LIS, sino que éstas sólo sirven para corregir el resultado contable. Si la LIS no tiene una norma especial, el resultado contable prevalece.

El resultado contable

En España el resultado contable se calcula de acuerdo con las normas del Real Decreto 1514/2007, de 16 de noviembre, por el que se aprueba el Plan General de Contabilidad.

Para las empresas cotizadas rige el Reglamento (CE) 1606/2002, relativo a la aplicación de normas internacionales de contabilidad, cuyas normas han sido progresivamente adaptadas al plan general de contabilidad.

Las primas de seguros se contabilizan en principio en la cuenta de gasto 625 “Cantidades satisfechas en concepto de primas de seguros, excepto las que se refieren al personal de la empresa y las de naturaleza financiera”.

La NIIF 4 de Contratos de Seguros, sustituida desde 2023 por la NIIF 17, dice, en el Apéndice B, en el apartado “Distinción entre riesgo de seguro y otros riesgos” (B.8) que “Un contrato que exponga al emisor a un riesgo financiero, pero que no tenga un componente significativo de riesgo de seguro, no es un contrato de seguro”. La NIIF 17 mantiene el mismo criterio: solo es contrato de seguro el que transfiere un riesgo de seguro significativo. Así que, para el PGC y las NIIF, el unit linked no se contabiliza como un seguro, puesto que el riesgo no financiero es siempre muy pequeño.

Por tanto, según las normas contables, el seguro unit linked es un activo financiero para el que rige la Norma de Registro y Valoración 9ª de “Instrumentos financieros”.

Las normas de valoración de instrumentos financieros son prolijas y complejas, pero el principio básico, que debemos aplicar es el de “valor razonable” y los cambios que se produzcan en el valor razonable se imputan en la cuenta de pérdidas y ganancias (CPYG) del ejercicio. Es decir, que debemos incluir en la CPYG la diferencia del valor del seguro unit linked al final y al inicio del ejercicio. Esta es la regla general. Veamos ahora la excepción.

El artículo 11.8 LIS: origen, contenido y alcance

Este artículo proviene del antiguo artículo 19.10 que fue introducido al mismo tiempo que el 14.2.h LIRPF el 29 de diciembre de 1999 por la Ley 55/1999, de 29 de diciembre, de Medidas fiscales, administrativas y del orden social.

Su redactado es el siguiente:

“Cuando la entidad sea beneficiaria o tenga reconocido el derecho de rescate de contratos de seguro de vida en los que, además, asuma el riesgo de inversión, integrará en todo caso en la base imponible la diferencia entre el valor liquidativo de los activos afectos a la póliza al final y al comienzo de cada período impositivo”

El mismo apartado excluye los seguros que instrumentan compromisos por pensiones asumidos por las empresas y establece que las rentas imputadas reducen el rendimiento que se obtenga al cobrar el seguro, para que no se tribute dos veces por lo mismo.

El artículo nace en un contexto, en 1999, en el que el principio general contable era el del “coste de adquisición” (“coste amortizado” en terminología actual) y no el del “valor razonable”, por lo que las normas contables llevaban a mantener en el activo los unit linked por el valor de suscripción. El artículo se introdujo para evitar la creciente utilización del unit linked en aquellos años para escapar de la obligación especial de valorar los fondos monetarios a valor razonable.

Y lo que dice es que si las normas contables llevan al unit linked en el que la sociedad es beneficiaria o tiene derecho de rescate a “coste amortizado”, la LIS corrige a efectos fiscales esa contabilización e impone el valor razonable.

Pero no dice nada más.

Algunos colegas del sector incurren en el grave error de considerar que el artículo es interpretable “a sensu contrario” y que, si la persona jurídica no tiene derecho de rescate ni es beneficiaria, el artículo 11.8 permite corregir el resultado contable y utilizar el coste amortizado.

El artículo 11.8 LIS no permite hacer eso. Si la sociedad no es beneficiaria ni tiene derecho de rescate, el artículo 11.8 no dice nada y, por tanto, vuelven a regir las normas contables generales que, como hemos visto, nos llevan a valor razonable también.

Conclusión: una norma sin aplicación práctica

Es decir, con el artículo 11.8 o sin él, los unit linked se contabilizan siempre a valor razonable (salvo los casos especiales de seguros de retribución del personal, que son objeto de una regulación especial).

En conclusión, el 11.8 LIS no se aplica nunca, y ese es el motivo de que no existan ni consultas tributarias ni resoluciones de tribunales ni ningún tipo de jurisprudencia sobre el mismo en ninguna base de datos. Lo lógico sería que el legislador lo suprimiera.

Normativa citada

•     Ley 27/2014, de 27 de noviembre, del Impuesto sobre Sociedades (artículos 1, 10 y 11.8).
•     Ley 55/1999, de 29 de diciembre, de Medidas fiscales, administrativas y del orden social.
•     Real Decreto 1514/2007, de 16 de noviembre, por el que se aprueba el Plan General de Contabilidad.
•     Reglamento (CE) 1606/2002, relativo a la aplicación de normas internacionales de contabilidad.